It is narrated from Nafi' (may Allah be pleased with him) that Ibn Umar (may Allah be pleased with him) used to raise both his hands with every takbeer during the funeral prayer.
Hadith Referenceمسند الإمام الشافعي / كتاب الجنائز / 591
Hadith Takhrijاخرجه البخاري، تعليقا، الجنائز، باب سنة الصلاة على الجنازة قبل الحديث (1322) ۔ وابن ابي شيبة (1138)، (11388) والبيهقي : 44/4 و صححه ابن حجر في التلخيص الحبير (857)۔